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机构不改看多“一带一路” 建筑股入“法眼”

5月8日，国务院国有资产监督管理委员会主任肖亚庆表示，三年多来，在一带一路沿线，中国共有47家企业参与、参股或者投资，或者和这些国家的企业合作共建了1676个项目。 但消息并未带动一带一路板块好转，周一(5月8日)沪深两市早盘跳空低开，创业板指数创下2015年2月份以来收盘新低。当日一带一路概念股集体大跌，天山股份(13.890, -1.20, -7.95%)、北方创业(13.110, 0.43, 3.39%)、西部建设(19.630, -1.81, -8.44%)和青龙管业(19.050, -0.97, -4.85%)跌停，盐田港(8.450, 0.00, 0.00%)、北方国际(26.000, 0.35, 1.36%)、天津港(12.890, -0.10, -0.77%)、达刚路机(20.190, -0.21, -1.03%)、特变电工(10.190, 0.01, 0.10%)、建设机械(8.330, -0.07, -0.83%)跌幅逾8%。据Wind统计，一带一路概念的63只个股中有55只下跌。 一带一路作为年初以来市场上最火热的板块之一，4月21日迎来了股价回调，至今板块已跌去6.88%。Wind数据显示，截至5月8日的过去20个日内，一带一路板块内63只个股54只区间股价下跌，有8只跌幅超过20%，其中\*ST青松(3.870, -0.20, -4.91%)跌幅达36%居首。但北新路桥(18.700, -1.81, -8.82%)和青龙管业涨幅居前，区间涨幅分别达39%和38%。 分析人士指出，目前市场中两大主流板块雄安新区和一带一路集体低迷，市场资金未能寻找到新的进攻点，表明板块炒作临近尾声。 值得注意的是，一带一路板块虽然近期历经深度调整，但板块龙头仍然涨幅明显。年初至今，板块内63只个股中，17只涨幅逾10%，其中西部建设涨188.71%、北新路桥涨144.17%、天山股份涨114.04%、青龙管业涨72.44%。 有基金经理认为，近期市场下跌趋势明显，一带一路板块也出现大幅调整，这是在大盘震荡过程中前期部分获利资金落袋为安，而非整个板块预期透支的回调。从去年年底至今，一带一路板块一直保持较好的上升态势，当市场震荡回调时，部分投资者选择了获利了结。 兴业证券(7.520, -0.03, -0.40%)首席分析师孟杰认为，昨天一带一路大跌主要有两个原因：首先，从自上而下角度来看，金融全面的去杠杆对整个行业的影响极大，叠加一带一路板块年初至今的涨幅较大，导致龙头股出现大跌。其次，中国化学(6.720, -0.05, -0.74%)周末公布2016年年报，业绩下滑40%左右，低于预期。这两个因素叠加之下导致一带一路板块回调，而且回调幅度超预期。 就未来走势，不少券商仍坚定看好。孟杰认为，5月14号一带一路高峰论坛会有订单和政策落地，部分市场人士并没有预期到这个订单的体量和力度，估计较大概率超预期。从目前的估值情况来看，无论是国际工程企业还是大建筑股，估值依旧处于相对较低的水平，目前位置没有任何高估的情况，一带一路板块没有太多下跌空间。 此外，经过上周五与本周一两天的大跌之后，预计后市不会有太大跌幅。伴随着整个会议过程中的订单包括一些政策的落地，行情会重新走强。在第二轮的上升行情里面，孟杰认为大建筑股会成为行情重点。